天風(fēng)證券債券市場日報顯示，7月19日，南京建工產(chǎn)業(yè)的“G17豐盛1”未能按期足額兌付本息共21.5億元，“18豐盛01”也未能按期付息共3750萬元。“17豐盛02”此前也被曝光出現(xiàn)實質(zhì)性違約。
近日，南京高科公告稱，其控股股東南京新港開發(fā)總公司(以下簡稱“南京新港”)持有的上市公司約4.3億股股份被輪候凍結(jié)。此次凍結(jié)緣起昆侖信托與南京燕子磯保障房開發(fā)有限公司(以下簡稱“南京燕子磯”)、南京新港、南京建工產(chǎn)業(yè)金融借款合同糾紛一案。據(jù)聯(lián)合信用評級報告，南京燕子磯為南京建工產(chǎn)業(yè)實質(zhì)控制企業(yè)。
事實上，今年以來，南京新港已多次被南京建工產(chǎn)業(yè)方面連累。截至2019年3月末，南京新港對南京建工產(chǎn)業(yè)及其實際控制企業(yè)擔(dān)保余額為86.02億元。
在資金狀況不佳的同時，南京建工產(chǎn)業(yè)大規(guī)模的在建項目因缺乏后續(xù)投入而擱置?！吨袊?jīng)營報》記者近日走訪時發(fā)現(xiàn)，南京建工產(chǎn)業(yè)于2018年底中標(biāo)的南京市棲霞山廣廳文化廣場及配套設(shè)施PPP項目遲遲未動工。
記者就項目進(jìn)展、流動性危機等向南京建工產(chǎn)業(yè)方面發(fā)去了采訪函，相關(guān)負(fù)責(zé)人表示已轉(zhuǎn)達(dá)給相關(guān)部門。截至發(fā)稿，未收到回復(fù)。
中標(biāo)項目尚未開工
2018年12月25日，南京建工產(chǎn)業(yè)發(fā)布了關(guān)于未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的公告，其債務(wù)問題曝光。四日之后，12月29日，南京市棲霞山廣廳文化廣場及配套設(shè)施PPP項目公開招標(biāo)中標(biāo)公告發(fā)布。公告顯示，該項目的聯(lián)合體牽頭方為南京建工產(chǎn)業(yè)(彼時為“南京豐盛”)，聯(lián)合體成員為南京建工產(chǎn)業(yè)子公司南京建工集團(tuán)有限公司(以下簡稱“南京建工”)。
據(jù)上述項目招標(biāo)文件披露，南京市棲霞山廣廳文化廣場及配套設(shè)施PPP項目用地東至九鄉(xiāng)河，西臨紅楓路，北臨規(guī)劃支路，南臨棲霞大道，總用地面積約24.69公頃，總建筑面積45.38萬平方米。
時間距離項目中標(biāo)已過去半年有余，但該項目并無明顯進(jìn)展。7月17日，記者在棲霞寺與棲霞老街對面大約1公里處的十字路口處找到了項目所在地。
記者在現(xiàn)場發(fā)現(xiàn)，目前該項目四周都圍有大約3米的圍欄，其內(nèi)部雜草叢生，大約30厘米高。部分地面上罩有些許褪色的綠色防護(hù)網(wǎng)，地面則坑洼洼，多有積水。現(xiàn)場并未看到有施工機器和工作人員，甚至連看門的保安也沒有，暫時還沒有動工的痕跡。這得到了項目采購經(jīng)辦人秦聲寧的證實：“目前項目還沒有開始動工，部分現(xiàn)在用作綠地，還有一部分作為臨時停車場已經(jīng)對外開放。”
南京建工產(chǎn)業(yè)2018年公司債券半年度報告顯示，其此前還承接了“南京市浦口新城核心區(qū)江水源熱泵區(qū)域供冷供熱系統(tǒng)項目”“句容市赤山湖整體開發(fā)”兩個列入江蘇省財政廳PPP項目庫的項目。
據(jù)《新華日報》報道，位于南京市棲霞區(qū)境內(nèi)的疏港公路改擴建工程項目自春節(jié)后一直處于停工狀態(tài)，而該項目的中標(biāo)單位也正是南京建工產(chǎn)業(yè)。報道稱，因南京建工產(chǎn)業(yè)資金鏈斷裂，導(dǎo)致項目施工單位、其子公司南京東部路橋工程有限公司(以下簡稱“東部路橋”)受到牽連，缺乏后續(xù)資金投入，該項目因此自2018年12月底停工至今。
南京建工持續(xù)違約
南京建工產(chǎn)業(yè)的流動性危機實際上還在持續(xù)發(fā)酵中。
天風(fēng)證券7月24日的債券市場日報顯示，7月19日，南京建工產(chǎn)業(yè)的“G17豐盛1”未能按期足額兌付本息共21.5億元；7月18日為“18豐盛01”的付息日，南京建工產(chǎn)業(yè)也未能按期足額劃付債券的利息3750萬元。
事實上，6月17日，南京建工產(chǎn)業(yè)已經(jīng)因未能按時足額支付“17豐盛02”的利息，構(gòu)成實質(zhì)性違約。據(jù)披露，“17豐盛02”的回售及利息支付金額合計為3.21億元，2019年6月17日為兌付日。截至2019年6月18日，南京建工產(chǎn)業(yè)未能按期足額劃付債券的回售及利息3.21億元。
企業(yè)預(yù)警通信息顯示，上述三只債券“17豐盛02”“18豐盛01”“G17豐盛1”，累計債券規(guī)模為28億元。其中，南京建工產(chǎn)業(yè)公告稱，目前就“17豐盛02”本息支付已與投資人達(dá)成初步展期意向。
不過，違約的影響已經(jīng)形成。申宏萬源信用市場周報顯示，6月19日，東方金誠公告稱，預(yù)計南京建工產(chǎn)業(yè)因不能及時償還“17豐盛02”應(yīng)兌付的本金和利息將觸發(fā)存續(xù)的“18豐盛01”提前到期條款，“18豐盛01”存在違約風(fēng)險，信用評級委員會決定將南京建工產(chǎn)業(yè)的主體信用等級由BB+下調(diào)為C，并將“18豐盛01”信用等級由BB+下調(diào)為C。
6月20日，聯(lián)合評級公告稱，將南京建工產(chǎn)業(yè)的長期信用等級由BB＋下調(diào)至C，評級展望為負(fù)面，并將“16豐盛03”“16豐盛04”“17豐盛01”“17豐盛02”的債項信用等級由BB＋下調(diào)至C。
華創(chuàng)研報顯示，6月24日，東方金誠延遲披露南京建工產(chǎn)業(yè)主體及“18豐盛01”2019年度定期跟蹤評級報告。而南京建工產(chǎn)業(yè)在5月7日時便發(fā)布公告稱，無法按時披露2018年年度報告，原因是更換會計師事務(wù)所。
據(jù)企業(yè)預(yù)警通信息顯示，截至目前，南京建工產(chǎn)業(yè)債券存量規(guī)模為62億元，存量只數(shù)為9只。其中，“16豐盛01”“16豐盛02”余額分別為8億元、2億元，即將于8月4日到期。
華創(chuàng)研報分析指出，南京建工主營業(yè)務(wù)是PPP，資金占用周期長，回款慢。在自身資金流動性較差的情況下，盲目進(jìn)行并購擴張，領(lǐng)域涉及軟件開發(fā)、醫(yī)療器械貿(mào)易和綠色建筑服務(wù)等。在流動性較差的情況下，公司對外擔(dān)保比率較高，且2018年被擔(dān)保企業(yè)三胞集團(tuán)、新光控股公司出現(xiàn)了違約情況，最終導(dǎo)致現(xiàn)金流緊張無法償還本息，構(gòu)成實質(zhì)性違約。
南京燕子磯也是南京建工產(chǎn)業(yè)擔(dān)保的對象之一。2018公司債券半年度報告顯示，截至2018年6月末，其尚未履行及未履行完畢的對外擔(dān)保總額為89.37億元，其中，為南京燕子磯提供的擔(dān)保余額共計5億元，資信狀況顯示為“良好”。
值得一提的是，據(jù)聯(lián)合信用評級報告顯示，南京燕子磯為南京建工產(chǎn)業(yè)實質(zhì)控制企業(yè)。
南京新港再被牽連
南京建工產(chǎn)業(yè)方面遲遲未能解決的資金問題，也在拖累著與之有關(guān)聯(lián)的企業(yè)。南京新港便是其中之一。公開信息顯示，截至2018年末，南京新港由南京市國有資產(chǎn)投資管理控股(集團(tuán))有限責(zé)任公司持股97.33%，實際控制人為南京市國資委。
據(jù)聯(lián)合信用評級出具的南京新港公司債券2019年跟蹤評級報告顯示，截至2019年3月末，南京新港對外擔(dān)保金額共計122.31億元，其中對南京建工產(chǎn)業(yè)及其實際控制企業(yè)擔(dān)保余額為86.02億元，已逾期的擔(dān)保金額為33.06億元。
而從3月下旬開始，南京新港便多次陷入擔(dān)保代償糾紛中。3月19日，南京高科公告稱，南京新港所持上市公司約2.49億股股份被凍結(jié)。據(jù)披露，南京新港為南京建工產(chǎn)業(yè)及東部路橋向長安信托累計申請信托貸款28.5億元提供連帶責(zé)任擔(dān)保，而后兩者未能按照約定兌付本息，長安信托因此申請訴前財產(chǎn)保全。4月29日，南京新港公告稱，長安信托已提起起訴，要求包括南京新港、東部路橋、南京建工產(chǎn)業(yè)等在內(nèi)的各家公司償還債務(wù)。
7月9日，南京高科公告顯示，南京新港所持上市公司4.3億股股票，被輪候凍結(jié)，凍結(jié)股數(shù)占南京新港持股總數(shù)的100%，凍結(jié)期限為三年。
值得一提的是，南京建工產(chǎn)業(yè)原實控人季昌群旗下的上市公司豐盛控股，在南京建工產(chǎn)業(yè)方面爆雷之后，股價便持續(xù)下跌，2019年以來的跌幅超過80%，市值從去年底的400億港元一路跌到目前的56.23億港元，股價也跌破0.3港元，已經(jīng)淪為仙股。
